PER individuel pour dirigeant SASU/EURL : déduire de l'IR et préparer sa retraite

En SASU ou EURL, vous êtes soumis à l'IR sur votre rémunération. Et si chaque euro versé sur un PER vous coûtait seulement 59 centimes, grâce à la déduction à votre tranche marginale ? C'est exactement ce que permet le PER déductible : transformer de l'impôt futur (aujourd'hui certain) en capital retraite (capitalisé à votre place). Mais l'avantage fiscal à l'entrée ne doit pas faire oublier la fiscalité à la sortie — voici comment calculer si le PER vous est vraiment favorable.

Le mécanisme de la déduction fiscale

Les versements sur un PER individuel sont déductibles du revenu imposable. Concrètement, ils viennent réduire la base sur laquelle l'administration calcule votre impôt sur le revenu. Pour un dirigeant à TMI 41%, l'économie est immédiate et significative :

• 10 000 € versés → 4 100 € d'IR économisé cette année
• Net réel du versement : 5 900 € pour 10 000 € de capital retraite constitué

Autrement dit, l'État finance 41 % de votre effort d'épargne. Le capital investi croît sur la totalité des 10 000 €, alors que votre effort personnel n'est que de 5 900 €. Sur 20 ans, cet effet de levier fiscal change radicalement le rendement réel de l'opération.

Plafonds PER 2026 : deux régimes selon votre statut

Le plafond de déduction dépend directement de votre statut social, ce qui crée une asymétrie importante entre les dirigeants de SASU et ceux d'EURL.

• Dirigeant SASU (assimilé-salarié) : 10 % du revenu imposable N-1, plafonné à environ 35 200 € en 2026 (soit 10 % × 8 PASS). Un dirigeant se rémunérant 150 000 € peut donc déduire jusqu'à 15 000 €.
• Gérant EURL/EI (TNS) : le plafond Madelin élargi s'applique — 10 % du bénéfice imposable + 15 % de la tranche comprise entre 1 et 8 PASS. Selon le niveau de bénéfice, ce plafond peut dépasser 85 000 €, ce qui en fait un outil de déduction massif pour les TNS à revenus élevés.

Deux mécanismes viennent encore augmenter cette capacité de déduction :

• Reports sur 3 ans : les plafonds non utilisés des 3 années précédentes sont reportables. Si vous n'avez pas versé sur un PER en 2023, 2024 et 2025, vous pouvez rattraper ces droits en 2026 — ce qui peut représenter une déduction massive en une seule année.
• Mutualisation avec le conjoint : si vous êtes marié ou pacsé, le foyer fiscal peut mutualiser les plafonds des deux conjoints, doublant potentiellement la capacité de déduction annuelle.

À partir de quel TMI est-ce vraiment intéressant ?

L'attractivité du PER est directement corrélée à votre TMI. Plus votre tranche marginale est élevée, plus l'économie immédiate est importante — et plus l'écart avec votre TMI probable à la retraite sera favorable.

Exemple illustratif pour 10 000 € versés — simplifié pour la lisibilité.

À TMI 30%, le PER est intéressant si vous anticipez un TMI à la retraite inférieur à 30%. À TMI 41% ou 45%, le gain est quasi systématique — votre TMI à la retraite sera très probablement inférieur à votre TMI en activité, puisque vos revenus diminuent mécaniquement.

À TMI 41%, verser 10 000 € sur un PER coûte réellement 5 900 €. L'État vous finance 41 % de votre épargne retraite.

La fiscalité à la sortie — ne pas l'oublier

L'avantage fiscal du PER n'est pas gratuit : il est différé à la sortie. Il est donc essentiel de bien comprendre ce que vous devrez à l'administration le jour du retrait.

• Capital versé (vos versements) : imposé à l'IR au TMI en vigueur au moment du retrait — généralement bien inférieur à votre TMI en activité.
• Plus-values : soumises aux prélèvements sociaux de 17,2 %, mais pas à l'IR. Un traitement fiscal plus favorable que la plupart des placements.
• Avantage structurel : votre TMI à la retraite est presque toujours inférieur à votre TMI en activité — la déduction s'est faite à 41 %, la taxation se fera peut-être à 11 ou 30 %.
• Sortie flexible depuis loi PACTE 2019 : en capital (en une fois ou fractionné) ou en rente viagère, selon ce qui optimise votre fiscalité à la sortie.
• Lissage sur plusieurs années : en fractionnant le retrait sur 2 à 3 ans, vous pouvez éviter de franchir une tranche et réduire significativement la fiscalité globale.

PER individuel vs Assurance-vie pour un dirigeant

Ces deux enveloppes sont souvent présentées comme concurrentes. En réalité, elles répondent à des objectifs distincts et se complètent.

* Déblocage anticipé possible pour acquisition de la résidence principale ou accidents de la vie (invalidité, décès du conjoint, surendettement, etc.).

Le PER est recommandé si votre TMI est supérieur ou égal à 30 % et que votre horizon retraite est clairement défini (10 ans minimum). L'assurance-vie reste complémentaire pour vos objectifs à moyen terme ou pour optimiser la transmission de patrimoine — les deux enveloppes ensemble forment une stratégie patrimoniale cohérente.

Ce qu'il faut retenir

• Économie IR immédiate de 30 à 45 % selon votre TMI — l'État finance une partie significative de votre épargne retraite.
• Plafonds généreux, notamment pour les TNS (EURL/EI) : jusqu'à 85 000 €+ de déduction annuelle selon le bénéfice.
• Reports sur 3 ans pour rattraper les années peu utilisées — un levier souvent ignoré par les dirigeants.
• Fiscalité à la sortie à anticiper — mais votre TMI retraite sera presque toujours inférieur à votre TMI en activité, rendant l'opération globalement bénéfique.
• Stratégie optimale : combiner PER (déduction IR maximale) + Assurance-vie (liquidité et transmission) pour couvrir tous vos objectifs patrimoniaux.